國家電網(wǎng)公司在2006年為了減少資金壓力采取的策略有:原來國網(wǎng)公司只對500kV的輸配電設(shè)備進(jìn)行集中招標(biāo),2006年下半年220kV設(shè)備采購權(quán)也收歸國家電網(wǎng)公司集中招標(biāo);二次設(shè)備采用地區(qū)集中招標(biāo)(據(jù)了解,實(shí)行這一政策后,二次設(shè)備單筆合同額變大,但產(chǎn)品單價(jià)有所降低);推廣110~500kV變電站點(diǎn)型設(shè)計(jì),減少占地5%~10%,平均減少建筑面積5%,靜態(tài)投資減少2%~5%,輸電線路減少鋼材消耗5%~10%,靜態(tài)投資減少5%。
2006年,國家電網(wǎng)采取的政策產(chǎn)生的效果主要有兩點(diǎn):國家電網(wǎng)公司擴(kuò)大了集中招標(biāo)目標(biāo)群,這樣稍差點(diǎn)的輸配電設(shè)備制造商進(jìn)入電網(wǎng)公司采購系統(tǒng),壓低該電壓等級的設(shè)備價(jià)格;電網(wǎng)公司直接壓低了高毛利產(chǎn)品的價(jià)格。2007年,電網(wǎng)公司也許會采取進(jìn)一步措施向電力設(shè)備制造商施壓。
趨勢之一輸電設(shè)備將步入快速發(fā)展期
從“十一五”輸配電行業(yè)將完成的技術(shù)指標(biāo)上看,2006年是輸配電設(shè)備制造業(yè)發(fā)展的序幕,2007年將更加精彩。由于輸配電行業(yè)具有明顯的季節(jié)性變化,一、二季度是淡季,而三、四季度是旺季,現(xiàn)在輸配電制造業(yè)訂單飽滿,2007年一、二季度輸配電制造企業(yè)主營收入同比將大幅提高,即使是存貨大幅提高也預(yù)示未來收入大幅增長。
根據(jù)國家電網(wǎng)規(guī)劃“十一五”電網(wǎng)建設(shè)投資12000億元,比“十五”增長84.62%,輸配電設(shè)備制造業(yè)長期看好。從技術(shù)指標(biāo)上看,"十一五"期間,預(yù)計(jì)220kV及以上級別變電容量新增9.9億kVA,"十五"期間此電壓等級變電容量增加4.14億kVA,此電壓等級變電容量"十一五"比"十五"增長139.1%。fxygecy.cn那么,用技術(shù)指標(biāo)將電網(wǎng)投資進(jìn)行細(xì)分,電網(wǎng)投資中輸電領(lǐng)域增長139.1%明顯高于電網(wǎng)投資增長84.6%,輸電領(lǐng)域是未來輸配電行業(yè)投資重點(diǎn)。
在輸配電行業(yè)中,高端設(shè)備值得期待。據(jù)了解,2010年我國220kV及以上電壓等級變電容量達(dá)到17.9億kVA,而2005年此數(shù)據(jù)僅為8億kVA。從具體年度發(fā)展情況上看,2006年全國預(yù)計(jì)新增變電容量1.5億kVA,那么根據(jù)規(guī)劃,2007~2010年將完成8.4億kVA,年均完成2.1億kVA,未來四年220kV及以上變電容量將遠(yuǎn)高于2006年完成的1.5億kVA水平,因此更加看好220kV以上高端輸配電設(shè)備行業(yè)發(fā)展,2006年輸電行業(yè)發(fā)展也剛剛步入快車道。
業(yè)內(nèi)人士指出,近幾年來,我國輸配電行業(yè)中電壓等級越高增長率越快,而高電壓等級增長速度與低電壓等級增長速度差距有變大趨勢,輸配電行業(yè)公司生產(chǎn)的產(chǎn)品電壓等級差異明顯。在產(chǎn)品結(jié)構(gòu)方面,高端產(chǎn)品的發(fā)展速度高于低端產(chǎn)品增長速度不僅表現(xiàn)在電壓等級上面,同樣表現(xiàn)在同一個(gè)電壓等級產(chǎn)品中高端設(shè)備的占比,即產(chǎn)品結(jié)構(gòu)升級。
配網(wǎng)發(fā)展主要涉及的是城鄉(xiāng)電網(wǎng),2005年國網(wǎng)公司經(jīng)營的區(qū)域內(nèi)31個(gè)重點(diǎn)城市,電網(wǎng)覆蓋面積占公司電網(wǎng)覆蓋面積的5%,用電量占公司經(jīng)營區(qū)域用電量的32.1%。因此,城市配網(wǎng)又是"十一五"電網(wǎng)投資的另一個(gè)重點(diǎn)。
"十一五"期間,僅僅國家電網(wǎng)31個(gè)城市的投資額就超過4400億元,這個(gè)還不包括許多中小城市的電網(wǎng)投資,如揚(yáng)州40億元、金華61億元等。"十一五"城網(wǎng)投資是"十五"的一倍左右,因此城網(wǎng)又是國家電網(wǎng)建設(shè)的另一個(gè)重點(diǎn)。
趨勢之二政策將驅(qū)動風(fēng)電制造業(yè)崛起
據(jù)國家電網(wǎng)公司預(yù)測,2010年全國裝機(jī)容量8.14億kW,"十一五"期間新增3.14億kW,年均新增裝機(jī)6000萬kW。而據(jù)國家發(fā)改委預(yù)測,2010年全國裝機(jī)容量7.5億kW,"十一五"期間新增電源裝機(jī)容量2.5億kW,年均新增裝機(jī)5000萬kW。fxygecy.cn
無論采取哪種預(yù)測,電力裝配業(yè)發(fā)展都趨平緩,預(yù)計(jì)電力裝配業(yè)下一個(gè)建設(shè)高峰將在2010年以后出現(xiàn)。
在各種電力能源構(gòu)成中,核電與風(fēng)電是發(fā)展最快的兩個(gè)子行業(yè),核電設(shè)備制造業(yè)在我國基本上被三大動力集團(tuán)以及各重型機(jī)械廠所壟斷。而風(fēng)電產(chǎn)業(yè)是一個(gè)新興產(chǎn)業(yè),并且技術(shù)路線并不是走原來傳統(tǒng)的火電、核電等模式,因此風(fēng)電產(chǎn)業(yè)的大力發(fā)展必然誕生一批新的電力設(shè)備制造商,我國風(fēng)電設(shè)備制造商的崛起時(shí)間預(yù)計(jì)在2007~2008年。
從風(fēng)電特許權(quán)招標(biāo)的政策來看,電價(jià)在招標(biāo)中的比重越來越小,而技術(shù)、國產(chǎn)化率等指標(biāo)則權(quán)重越來越大,因此風(fēng)電政策由注重發(fā)電向注重設(shè)備制造方向轉(zhuǎn)移,而由發(fā)改委、財(cái)政部等部委制定的《促進(jìn)風(fēng)電發(fā)展實(shí)施意見》已成型,這一政策對風(fēng)電設(shè)備制造商是一次實(shí)質(zhì)性利好,這些利好主要體現(xiàn)在財(cái)稅方面。
無論怎樣,國家政策是鼓勵風(fēng)電發(fā)展,而風(fēng)電發(fā)展的前提就是我國風(fēng)電設(shè)備制造商的崛起,2007~2008年將由國家政策推動風(fēng)電設(shè)備制造商發(fā)展,而我國風(fēng)電設(shè)備制造商崛起之后,將導(dǎo)致風(fēng)電電價(jià)進(jìn)一步降低,從現(xiàn)在0.49元/kWh向火電價(jià)格靠攏,屆時(shí)風(fēng)電產(chǎn)業(yè)將從政策推動向市場推動轉(zhuǎn)變。
趨勢之三脫硫行業(yè)高峰即將過去
到2010年,我國主要污染物排放總量減少10%,是"十一五"規(guī)劃綱要確定的約束性指標(biāo)。根據(jù)國家環(huán)??偩峙c6家電力企業(yè)簽訂的"十一五"二氧化硫總量削減目標(biāo)責(zé)任計(jì)劃書,脫硫工程開工量在2006年達(dá)到頂峰。
現(xiàn)在,所有脫硫公司已經(jīng)簽訂的脫硫合同總量已經(jīng)達(dá)到1.8億kW,而截至2005年12月全國火電機(jī)組總量僅3.8億kW。fxygecy.cn脫硫企業(yè)產(chǎn)能與市場空間有限的矛盾比較突出,這種矛盾導(dǎo)致整個(gè)脫硫行業(yè)競爭加劇,行業(yè)內(nèi)的企業(yè)所面臨的是退出與轉(zhuǎn)型。
在2006年,我國六家電力集團(tuán)(華能、大唐、國電、中電投、華電、國網(wǎng)公司)脫硫工程開工出現(xiàn)高峰。考慮開工與確認(rèn)收入之間的時(shí)間間隔,2007年或2008年將是脫硫產(chǎn)業(yè)收入確認(rèn)的高峰。節(jié)能環(huán)保產(chǎn)業(yè)是"十一五"重點(diǎn)鼓勵產(chǎn)業(yè),2004~2006年是新增裝機(jī)脫硫市場高峰,2007年之后火電配套的新增市場需求大幅萎縮,老機(jī)組尚有2億kW待安裝脫硫設(shè)備,存量市場約有350億~400億元的份額,預(yù)測2007~2009年后仍能維持較高需求水平。
在早期,由于該行業(yè)的豐厚利潤及較低的進(jìn)入門檻,使眾多企業(yè)紛紛涌進(jìn)。而隨后產(chǎn)生的激烈競爭,使行業(yè)整體盈利能力大幅下降,全行業(yè)步入微利時(shí)代,行業(yè)低價(jià)競爭問題一直沒有明顯好轉(zhuǎn)。脫硫設(shè)備成本構(gòu)成為40%的原材料(主要是鋼材)、20%的制造費(fèi)用(主要是運(yùn)輸費(fèi)用)、5%~10%的技術(shù)引進(jìn)費(fèi)用(下降趨勢)、30%~35%管理費(fèi)用等,目前市場價(jià)格普遍在200元/kW左右,行業(yè)毛利率水平較低。目前,鋼材價(jià)格本輪回落對于訂單充沛的電力環(huán)保行業(yè)無疑是重大利好,未來毛利率水平有望整體上升。
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